Peningkatan untuk Intel dan Robinhood; penurunan versi untuk SunPower Oleh Making an investment.com

Making an investment.com — Berikut adalah Rekap Professional dari pendapat utama para analis Wall Boulevard selama seminggu terakhir: peningkatan untuk Intel, Robinhood (NASDAQ 🙂 dan Boston Beer (NYSE :); penurunan versi untuk SunPower (NASDAQ :).

Pelanggan InvestingPro selalu mendapat kesempatan pertama dalam perubahan peringkat yang menggerakkan pasar.

MasterCard

Apa yang telah terjadi? Pada hari Senin, Piper Sandler memulai liputan di MasterCard di Obese dengan goal harga $531.

Bagaimana cerita lengkapnya? Piper memproyeksikan bahwa Mastercard (NYSE 🙂 berada di jalur yang tepat untuk mencapai pertumbuhan pendapatan sebesar 11,0% pada tahun fiskal ini, dengan kinerja yang lebih kuat diharapkan pada FY25, yang diperkirakan akan mencapai pertumbuhan sebesar 12,7%.

Pertumbuhan ini terutama didorong oleh sektor Jaringan Pembayaran, yang diperkirakan mengalami peningkatan pendapatan sebesar 9,5% tahun ini dan lonjakan sebesar 13,5% pada FY25, yang menyumbang sekitar 62% dari overall pendapatan Mastercard.

Pada saat yang sama, Layanan dan Solusi Bernilai Tambah diharapkan tumbuh sebesar 13,7% pada FY24 dan 11,5% pada FY25, mewakili sekitar 38% dari keseluruhan pendapatan.

Pialang ini menggarisbawahi potensi signifikan dalam pembayaran konsumen sebagai katalis pertumbuhan penting bagi Mastercard.

Quantity transaksi perusahaan saat ini mencapai $9 triliun consistent with tahun, dengan General Addressable Marketplace (TAM) melebihi $250 triliun di berbagai saluran pendapatan, termasuk transaksi domestik dan lintas batas, pemrosesan, dan layanan nilai tambah.

Selain itu, Piper mengantisipasi bahwa Mastercard akan mempertahankan lintasan ekspansi marginnya, dengan perkiraan peningkatan sebesar 20 foundation poin (bps) pada FY24 dan 80 bps pada FY25, karena perusahaan terus berinovasi dan mendisrupsi transaksi tunai tradisional, berekspansi ke layanan baru dan penawaran teknologi.

Kelebihan berat badan di Piper berarti “Diantisipasi akan berkinerja lebih baik dibandingkan dengan median kelompok saham yang dicakup oleh analis.”

Bagaimana reaksi sahamnya? MasterCard membuka sesi reguler pada $456,44 dan ditutup pada $457,76, naik 0,10% dari penutupan reguler hari sebelumnya.

Perusahaan Bir Boston

Apa yang telah terjadi? Pada hari Selasa, Jefferies meningkatkan Boston Beer menjadi Purchase dengan goal harga $360.

Bagaimana cerita lengkapnya? Jefferies melaporkan prospek positif untuk produk Flavored Malt Drinks (FMBs) dan In a position-to-Drink (RTD), mengantisipasi pertumbuhan sebesar 4-5%, yang diperkirakan akan mengorbankan Seltzer dan bir Domestik.

Teh Keras muncul sebagai kategori dominan dalam bidang ini, dengan merek-merek utama mendapatkan 43% honorable point out.

Yang memimpin adalah Twisted Tea, yang menyumbang 19% dari penyebutan ini, yang kini melampaui ukuran pasar In point of fact. Pergeseran ini menunjukkan perubahan tren yang signifikan untuk SAM (Phase-Addressable Marketplace).

Pialang tersebut mencatat bahwa meskipun industri seltzer berbahan dasar malt berada dalam tren menurun, dengan In point of fact terus mengalami kehilangan pangsa pasar, portofolio sari buah apel dan bir Boston Beer juga menghadapi penurunan sekuler.

Namun, kinerja kuat Twisted Tea dalam segmen minuman malt beraroma mampu menahan penurunan ini. Meskipun demikian, penurunan quantity keseluruhan pada kategori seltzer, bir, dan cider berkontribusi terhadap tertundanya pemulihan persentase Margin Kotor (GM).

Beli di Jefferies berarti “Menjelaskan sekuritas yang kami harapkan memberikan pengembalian overall (apresiasi harga ditambah hasil) sebesar 15% atau lebih dalam periode 12 bulan.”

Bagaimana reaksi sahamnya? Boston Beer membuka sesi reguler pada $288,32 dan ditutup pada $284,78, naik 0,34% dari penutupan reguler hari sebelumnya.

Tenaga Matahari

Apa yang telah terjadi? Pada hari Rabu, Wolfe Analysis menurunkan peringkat SunPower menjadi Berkinerja Buruk dengan goal harga $2.

Bagaimana cerita lengkapnya? Saya sangat setuju dengan seruan ini karena perusahaan tersebut adalah bagian dari pertaruhan saham meme yang diperkirakan tidak rasional. Saham diperdagangkan hingga degree tertinggi $5 pada hari Selasa.

Perusahaan tidak mempunyai cara untuk mengeluarkan penawaran pada tingkat harga yang tinggi dan tidak terkendali. Selain itu, Gordon Johnson dari GLJ Analysis memiliki tulisan bagus yang saya posting ke pengguna Making an investment.com Top rate pada saat disebarluaskan pada Selasa tengah hari, tautan di sini.

Ini adalah panggilan yang sederhana dan penuh percaya diri pada saat yang tepat, seperti menangkap set terakhir yang bagus saat berselancar.

Wolfe Analysis menyoroti SunPower sebagai contoh menonjol dari fenomena stok meme baru-baru ini di sektor Teknologi Bersih. Meskipun kurangnya pembaruan basic yang positif, saham SPWR telah melonjak sekitar 100% minggu ini, didorong oleh tekanan jangka pendek yang signifikan.

Pergerakan pasar ini dipicu oleh tingginya quick passion perusahaan sekitar 95%, yang menarik perhatian investor ritel, sehingga 65% dari saham drift tersebut diperdagangkan pada hari Selasa saja. Menambah volatilitas, SPWR telah mengumumkan penundaan pengajuan 10-Q 1Q24 karena masalah yang sedang berlangsung dengan kontrol inside dan salah saji keuangan di masa lalu.

Pialang tersebut tetap optimis terhadap pasar tenaga surya dalam negeri, didukung oleh insentif seperti Undang-Undang Pengurangan Inflasi dan kenaikan tagihan listrik. Wolfe Analysis mengapresiasi aspek-aspek tertentu dari strategi bisnis SPWR, yang memberikan laporan keuangan yang lebih jelas dan lebih sedikit paparan terhadap fluktuasi suku bunga dibandingkan dengan perusahaan sejenis.

Namun, kurangnya pendapatan terkontrak atau foundation arus kas menimbulkan tantangan, terutama karena penjualan perumahan telah melambat sejak tahun 2023. Meskipun SPWR telah mengatasi risiko kebangkrutan akibat pelanggaran perjanjian utang, SPWR mungkin memerlukan tambahan modal pada tahun 2024.

Pencarian modal baru yang sedang berlangsung CEO selanjutnya berkontribusi terhadap ketidakpastian seputar arah strategis perusahaan.

Berkinerja buruk di Wolfe berarti “Keamanan diproyeksikan berkinerja buruk di seluruh cakupan industri analis selama 12 bulan ke depan.”

Bagaimana reaksi sahamnya? SunPower membuka sesi reguler pada $3,44 dan ditutup pada $3,11, turun 29,16% dari penutupan reguler hari sebelumnya.

Intel

Apa yang telah terjadi? Pada hari Kamis, Wolfe Analysis meningkatkan Intel (NASDAQ 🙂 menjadi Peer Carry out. Perusahaan tidak menerbitkan goal harga untuk ekuitas Peer Carry out.

Bagaimana cerita lengkapnya? Wolfe Analysis mempertahankan sikap hati-hati terhadap Intel, meskipun sahamnya mengalami penurunan sebesar 38% year-to-date (YTD), yang telah mengungguli Indeks Semikonduktor (SOX) sekitar 60% YTD dan 40% sejak dealer ini dimulai pada bulan Juli.

Peristiwa pengecoran baru-baru ini dan laporan pendapatan telah memperkuat tesis Wolfe Analysis, selaras dengan rendahnya sentimen pasar saat ini terhadap INTC. Kekhawatiran utama dealer ini adalah pertumbuhan penjualan CPU server tidak cukup untuk menutupi belanja modal besar dan depresiasi yang terkait dengan strategi manufaktur 5N4Y yang ambisius dari INTC.

Sudut pandang ini diperkuat oleh perkiraan INTC sendiri, yang memperkirakan divisi manufaktur tidak akan mencapai titik impas hingga Tahun Kalender 27, dengan profitabilitas bergantung pada perluasan bisnis pengecoran menjelang akhir dekade ini.

Terlepas dari tantangan yang ada, tim Wolfe mengharapkan peningkatan bertahap dalam Margin Kotor INTC pada CY25, karena biaya awal diproyeksikan menurun dan perusahaan mulai menginternalisasi lebih banyak proses produksi.

Namun, perbaikan ini diperkirakan tidak terlalu besar. Dengan faktor-faktor ini yang kini diperhitungkan dalam ekspektasi investor, Wolfe Analysis mengambil sikap yang lebih netral terhadap Peer Carry out.

Peer Carry out at Wolfe berarti “Keamanan diproyeksikan memiliki kinerja yang kira-kira sejalan dengan cakupan industri analis selama 12 bulan ke depan.”

Pasar Robinhood

Apa yang telah terjadi? Pada hari Jumat, BofA meningkatkan dua kali lipat Robinhood menjadi Beli dengan goal harga $24

Bagaimana cerita lengkapnya? BofA Securities memandang titik masuk saat ini adalah kebalikan dari tahun 2021 ketika mereka memulai dengan Underperform setelah IPO karena (1) meningkatnya keterlibatan ritel & percepatan pertumbuhan organik; (2) leverage operasi yang positif setelah pengurangan biaya yang besar; (3) valuasi yang menarik seiring dengan peningkatan EBITDA/EPS.

Interactive Agents (NASDAQ 🙂 tetap menjadi dealer teratas tim peneliti, Purchase dan Virtu Monetary (NASDAQ 🙂 tetap menjadi cara diam-diam mereka untuk memainkan keterlibatan ritel melalui pembayaran untuk aliran pesanan.

Tim peneliti tidak melakukan perubahan pada EPS yang baru saja direvisi namun beralih ke metode penilaian EBITDA murni (15x vs 7x+kelebihan uang tunai), sehingga meningkatkan PO mereka menjadi $24 dari $14.

Menyusul peningkatan signifikan dalam efisiensi operasional, pertumbuhan organik, dan penawaran produk, mereka kini menerapkan kelipatan EBITDA 15x yang mendekati batas bawah kisaran yang diperdagangkan oleh IBKR/Charles Schwab (15-20x). Perkiraan EBITDA yang disesuaikan pada tahun 2025 oleh BofA Securities lebih dari 40% di atas konsensus.

Regulator dapat mengambil tindakan terhadap praktik kripto HOOD pada 2H24. Robinhood bersikap konservatif dalam penawaran kriptonya, oleh karena itu BofA Securities kurang peduli dengan potensi hasil.

Beli di BofA berarti “Beli saham diharapkan memiliki overall go back minimum 10% dan merupakan saham paling menarik di cluster cakupan.”

Bagaimana reaksi sahamnya? Robinhood membuka sesi reguler pada $18.94 dan ditutup pada $20.08, naik 12.18% dari penutupan reguler hari sebelumnya.